DEX Aggregatorとは
数ある分散型取引所(🏢DEX)の中でも最も交換レートが良い取引所を選択してくれるサービス.
Liquidity Aggregatorとも.
特徴
- 📝DAOによって運営.
- 大抵の場合, ガバナンストークンもある.
- on-chain/off-chainがある.
機能一覧
サービスのよって差別化要素は異なるが一般的なものをまとめる.
- Swap: 複数取引所の最適な価格で売買を執行すること. 📝SOR注文みたいな.
- Cross-chain: 📝クロスチェーンスワップ: DEX取引所をまたぐSwap.
- Market: 📈ローソク足チャートの価格表示をチャートで表示してCEXのような感覚でトレード.
- 📈TradingViewのフレームワークをつかって表示しているところが多い.
- API: aggregatedされた価格を取得するAPIを提供.
- Yield Farming: 🎴イールドファーミング
- Stop-Limit: 📝逆指値注文, トリガー注文.
🚦RFQ-based Protocols
Request-for-Quote.
ユーザーが特定の資産に対して価格見積もりをリクエストし、市場参加者が最適な価格を提示する仕組みのプロトコル.
https://0x.org/docs/0x-swap-api/advanced-topics/about-the-rfq-system
- slippageなし(maker/taker方式).
- 2024年あたりから盛り上がってきた.
- DeFi Limit Orderのことか?. 🔌Jupiter Limit Order
PMM
Professional Market Maker
Taker
Gas Less Swap
https://0x.org/docs/gasless-api/introduction
🚦Intent-based Protocols
Transactionの抽象化概念.
ユーザーが取引の具体的な手順ではなく「意図」や「望む結果」を指定し、その条件に基づいて最適な取引を自動的に実行する仕組み.
- 手続的ではなく宣言的に.
- howではなくwhat.
- If a transaction says “do A then B, pay exactly C to get X back”, an intent says “I want X and I’m willing to pay up to C”.
- Cross-Chainの文脈でよくでてくる. intent-based bridge, intent-based swap.
- 🏢UniswapX
- 1inch Fusion
- Intent-Based Architecture and Their Risks - Paradigm
- Intent-based applicationsの概要と考察〜UniswapX, CowSwap, 1inch Fusion〜
Off-Chain Aggregators
- 🏢1inch: EVM Chain.
- 🏢Jupiter: Solana Chain.
- 🏢Uniswap X
- 👛MetaMask(ETH)
- Rango Exchange: https://rango.exchange/
- Arken: https://arken.finance/
- Pleexus, cross-chain aggregator: https://www.plexus.app/
🏢OpenOcean
DeFiだけでなくCeFiのデータもみれるところが差別化.
- https://openocean.finance/
- 『OpenOcean』の概要や特徴、AMAの内容をQ&A形式で解説! - CRYPTO TIMES
- CEOのAMAインタビューしている記事.
On-chain Aggregators
SwapSwap
Aggregate 2 DEX, 2つのDEXを対象にしたaggregate.
Solana
Dflow
<2025-06-27 Fri 11:43>
最近ちょいちょいみる.
EVM DEX Aggregators
デファクトスタンダードはなく、各自が使いやすいDEXをつかっている印象.
比較
DeepSearch
現状では1inchがバランス型ソリューションとして汎用性が高く、ParaSwapがコスト敏感層 KyberSwapが機関投資家層、OpenOceanがクロスチェーン需要にそれぞれ強みを発揮する
- 1inch: バランス的に一番.
- Paraswap: コストが安い. 小規模高頻度向け.
- OpenOcean: CEX流動性結合
- 0x: 開発者むけだと群を抜く.
<2025-03-06 Thu 11:25>
🐎1inch
EVMの1番メジャーなDEX Aggregater.
- 経路探索アルゴリズム「Pathfinder」
- https://1inch.io/
- 【DEXアグリゲーター】1inch(ワンインチ)とは?|暗号資産(仮想通貨)の専門メディア
1inch api
- 1inch.exchangeでトークンスワップをやってみる — EthereumDev Tutorial — | by Yuya Sugano | Medium
- Building a Trading Bot with 1inch API on Polygon | by yuichiro aoki | Medium
- https://github.com/yuichiroaoki/1inch-trading-bot
- Arbitrage bot with Node.js & 1inch - YouTube
<2025-05-02 Fri 15:23>
starter planは500ドルから😕
Fusion+ (intent-based atomic cross-chain swaps)
Atomic Cross-Chain Swap APIがある. これはすごそう.
https://portal.1inch.dev/documentation/apis/swap/fusion-plus/introduction
🏢0x.org
- EVM-20特化
- 開発者向けにつよい.
- 歴史が古い. 2016からある?
- https://0x.org/
DEV
- https://0x.org/docs/0x-swap-api/introduction
- sdk: https://0x.org/docs/libraries/swap-ts-sdk
- https://github.com/0xProject/0x-parser/tree/main, outputAmountがparseできる.
- https://www.quicknode.com/guides/defi/dexs/interacting-with-0x-api-using-javascript
- repo: https://github.com/0xProject
- Allowance Holder: 0x0000000000001ff3684f28c67538d4d072c22734
- Permit2: 0x000000000022d473030f116ddee9f6b43ac78ba3
Swap API/GasLess API
<2025-05-02 Fri 14:18>
quoteだけしてsubmitしないならばもうすぐ垢バンしますと警告きた. そもそもFAQにも書いてあったが見落としてた. 使えないならもっと早く警告欲しかった.
Can I use 0x APIs for fetching DEX prices without submitting trades? The APIs are optimized for trading use cases, so you will hit limits on the standard plan if you request quotes without submitting trades consistently.
If you need to fetch DEX prices specifically, please contact us to discuss supporting this use case.
ref. https://help.0x.org/en/articles/10970779-0x-api-pricing-faq
🏢Matcha
0xのDEX Aggregatorはこれ. 抹茶?!
Refs
🏢KyberSwap
- 機関投資家向け. TWAP.
<2025-03-06 Thu 09:00>
所感だがBaseはここが一番rateがいい気がする.
API
- Execute A Swap With The Aggregator API | KyberSwap Docs
- https://docs.kyberswap.com/kyberswap-solutions/kyberswap-aggregator/aggregator-api-specification/evm-swaps
🏢Paraswap
EVM系. https://www.paraswap.xyz/
コストがやすい?
DEV
apiあり.
https://developers.paraswap.network/
- delta api:
- market api: https://developers.paraswap.network/api/paraswap-api/paraswap-market-api
- js sdk: https://github.com/paraswap/paraswap-sdk
- こういうのもある. 調査中. https://github.com/paraswap/paraswap-dex-lib
🏢OpenOcean
https://app.openocean.finance/swap/
- CEXにも対応している.
- UIの評価は高い.
- api/sdk: https://openocean.finance/api/api-sdk/